Tendencias del mercado de materias primas en 2023

Invertir en materias primas es una estrategia muy atractiva para aquellos traders/inversores que desean diversificar la cartera, pues supone una manera de ganar dinero en períodos difíciles a nivel mundial, como, por ejemplo, en contextos inflacionarios. Como generalmente se mueve en dirección opuesta de las acciones y diversos activos financieros, son una forma de estar cubierto en caso de que los otros instrumentos no generen los retornos deseados.

Como invertir en materias primas viene ganando popularidad, es fundamental comprender al detalle qué son para saber a dónde está yendo el dinero invertido, y es que algunas personas -en general nuevos en el tema- tienden a arriesgar capital sin entender el trasfondo de la situación, y cuando los malos resultados llegan terminan enojados preguntándose a qué se debe. 

Para que no seas uno de ellos, aquí te vamos a profundizar acerca de los puntos más importantes cuando se habla de materias primas: qué son, su importancia, de qué va el mercado, características, por qué invertir en él, y sobre el final contaremos las expectativas de este año. 

¿Qué son las materias primas?

Las materias primas son aquellos elementos extraíbles de la naturaleza que se pueden transformar en bienes de consumo/semielaborados que nutren a industrias secundarias mediante procesos industriales/de manufacturación. Hay bastantes tipos distintos y su obtención puede variar, pues algunas materias primas están al alcance del hombre y otras deben ser buscadas en lugares especiales. 

En esta sociedad, la demanda de materia prima es enorme. Y es que no solo sirven para crear bienes de consumo, sino que también satisfacen los procesos de obtención de energía para los hogares e industrias. Es por eso que, en contextos bélicos o de dificultades globales, el precio del petróleo y gas suele subir bastante.

Los primeros mercados

El mercado oficial más antiguo fue el CBOT (Chicago Board of Trade) del año 1848, en el cual se intercambiaban productos como trigo, maíz, ganado, y arriesgar capital en ese entonces era complicado porque invertir en materias primas era posible mediante tecnología infinitamente más precaria que la actual. 

Sin embargo, el mercado no oficial que se fundó antes que el resto fue el LME (Bolsa de Metales de Londres) creado en el 1571, y en él se fijaban los precios de todos los metales.

Por el contrario, invertir en materias primas 2023 es muchísimo más sencillo gracias a la invención del Internet y su globalización. A partir de ello, abriendo una cuenta Libertex es posible empezar a tradear muchos de estos instrumentos desde una computadora o celular. 

Su importancia

Desde sus comienzos, la producción de materia prima se considera una fuente de riqueza indispensable en cada país porque su explotación puede ser aprovechada de forma interna o comercializada con países que la necesiten más que uno. El desarrollo de las primeras industrias de gran escala puso de manifiesto la carencia que existe de estos bienes, dando lugar a la volatilidad existente en los precios de productos agrícolas. 

El pasar del tiempo marcó que los países fuertemente dependientes de la producción de materias primas es una señal clara de atraso económico. En cambio, los países desarrollados son aquellos capaces de tomar las materias primas importadas para convertirlas en bienes y servicios. 

Factores que influyen al invertir en materias primas 

Además de la ya conocida acción de la oferta y demanda, hay motivos que alteran los precios:

Competencia. La adopción de nueva tecnología ha reducido bastante la demanda de ciertas materias primas. Por ejemplo, la creciente expansión de industrias sustentadas a base de energía renovable redujo la necesidad de petróleo y gas.

Política. Los sucesos políticos y regulaciones pueden generar un impacto inmediato en los precios. Buen ejemplo de esto sería la guerra actual entre Rusia y Ucrania, que afectó al mundo, y el incremento impositivo que pueda aplicar cierto país y hacer subir el valor de las materias primas.

Macroeconomía. Las economías debilitadas reducen la demanda de materia prima, ya que no tienen cómo pagarla. Por el contrario, una economía estable y en crecimiento siempre requerirá de mayor demanda para satisfacer las necesidades de las nuevas industrias que surjan.

Estacionalidad. Con respecto a las de corte agrícola, estas se ven altamente afectadas por los ciclos estacionales. Cuando las expectativas son positivas, sus precios suben, y después de la cosecha bajan porque en el mercado hay una gran oferta de productos.

Clima. Los desastres naturales impredecibles y los cambios climáticos extremos siempre impactan en la producción y transporte de materia prima. Las bajas temperaturas de ciertos países exportadores pueden poner en riesgo la circulación de bienes, aumentando su valor por la escasez.

Países exportadores 

Los grandes productores de materia prima son, en general, países tercermundistas ubicados en Asia, África y América del Sur, regiones en las cuales abundan los recursos para exportar. Además, aquellas naciones con gran cantidad de petróleo e hidrocarburos, como Arabia Saudita, Emiratos Árabes Unidos y Venezuela, también basan buena parte de su economía en la exportación.

Algo curioso de los países tercermundistas es que exportan sus materias primas para que los desarrollados creen objetos de consumo que luego les compran por un valor elevado. Aunque para algunos eso esté mal y todos deban fabricar sus propios productos, ese fenómeno se debe a las ventajas comparativas que tienen todos los países, haciendo más rentable la producción de artículos o la exportación de materia prima.

Los países industrializados cuentan con tecnología de punta que les genera una enorme ventaja con respecto a los tercermundistas. Por su parte, estos cuentan con capital natural que le genera beneficios al momento de vender los excedentes a países que lo necesitan. 

¿Qué es el mercado de materias primas?

Con respecto al mercado, invertir en materias primas significa destinar parte del capital a productos físicos como el oro, petróleo, gas, trigo, azúcar, etc. Eso no implica que sí o sí haya que comprar onzas de oro y guardarlos en una caja fuerte, sino que basta con registrarse en un sitio web de confianza para comenzar a operar como los expertos.

El mercado de los commodities funciona igual al de la renta variable, porque los valores varían diariamente y todo se compra/vende como una acción. Si se invierte en un ETF, la materia prima se adquiere de forma indirecta.

¿Cómo invertir en materias primas?

Los commodities son negociados a través de contratos de futuros y cada uno equivale a la cantidad previamente especificada. Todos tienen su medida concreta, como el Troy en el caso del oro y la plata. La compra directa es una metodología en la cual participan casi únicamente productores y empresas interesadas, dejando al inversor promedio con otros instrumentos igual de útiles pero más sencillos.

Con eso último nos referimos a los ETFs y CFDs, ambos productos financieros que replican el precio y cumplen la misma función que si se adquiriesen materias primas físicas. Esto se debe a que sería innecesario comprar kilos y kilos de azúcar sin una empresa que la vaya a consumir. 

Por qué invertir en materias primas

• Disminuyen la volatilidad. Como generalmente no están relacionados a otros activos o entre sí mismos, puedes comprar oro y ganado y, si alguno de los dos está a la baja, no tiene por qué afectar el valor del otro. Esto no ocurre en, por ejemplo, las criptomonedas, ya que el curso del bitcoin arrastra al resto de las monedas virtuales. 
• Protección contra la inflación. Como son insumos de producción, si la inflación aumenta también lo hacen las materias primas. Por eso es que el oro suele ser uno de los refugios de valor más populares.
• Apoyo al crecimiento económico. Las economías emergentes generalmente son las que más materia prima generan, por lo cual al invertir en ellas se apoya directamente su crecimiento económico.

Invertir en materias primas 2023

Este año se espera que los commodities sigan una tendencia alcista, sobre todo el oro, cobre, trigo y maíz, siempre y cuando el dólar siga debilitándose por culpa de las políticas económicas encabezadas por el gobierno de Joe Biden. Además, como permanece la preocupación por una escasez mundial de granos, eso haría que su valor aumente drásticamente.

La inflación que padece el mundo se debe a los movimientos de los bancos centrales en plena pandemia. Al inyectar capital para mantener en aquella época una economía relativamente estable, las consecuencias de dicho accionar son altamente perjudiciales para la población. 

Precio del oro, trigo y maíz en 2023

El precio del oro podría aumentar si la actividad económica cae, pues la aversión al riesgo incrementa el interés por el oro porque se lo considera reserva de valor. Con respecto al trigo y al maíz, los especialistas indican que seguirán altos por el temor a la posible escasez mundial de granos.

Por todo lo aquí expuesto, invertir en materias primas supone una buena manera de resguardar ahorros, sobre todo si el capital va destinado al oro, que, si bien puede disminuir su valor a corto plazo, está comprobado que siempre aumentará con el paso de los años.